Investování od metodistů do Jihoafrické republiky k Domini
John Wesley, zakladatel metodistického hnutí, vyzval své následovníky, aby se vyhýbali zisku na úkor svých sousedů. Následkem toho se vyhýbali partnerství nebo investování s těmi, kteří vydělali své peníze alkoholem, tabákem, zbraněmi nebo hazardními hrami - v zásadě vytvářející obrazovky sociálních investic.
Zatímco metodisté a členové jiných náboženství uplatňovali zvláštní principy svých investic v průběhu let - muslimové například neinvestovali do bank - to nebylo až do šedesátých let, kdy se společensky zodpovědná investice klouzala dopředu jako investiční disciplína.
V 60. letech
Nespokojenost mezi studenty a dalšími mladými lidmi vedla k protestům proti válce ve Vietnamu a k bojkotu firem, které poskytují zbraně používané ve válce. Mezitím se zvýšila občanská práva a rasová rovnost. Komunitní rozvojové banky, které byly založeny v komunitách s nízkými příjmy nebo menšinami, byly součástí hnutí, které vytvořilo zákon o občanských právech z roku 1964 a zákon o hlasovacích právech z roku 1965.
Sedmdesátá léta
Během sedmdesátých let se sociální aktivismus rozšířila na problematiku řízení pracovních sil v korporacích, zatímco ochrana životního prostředí se také stala úvahou pro více investorů. První den Země byl oslavován v roce 1970.
Vzhledem k tomu, že se deset let rozšířilo, obavy, že mnozí aktivisté měli nad hrozbou znečištění z jaderných elektráren, byly zvýšeny nehodou v jaderné elektrárně Three Mile Island.
Významný průlom pro společensky odpovědné investování nastala v roce 1970, kdy Ralph Nader, obhájce spotřebitelů, ekologů a později nezávislý kandidát na prezidenta Spojených států uspěl v získání dvou sociálních rozhodnutí na výročním zasedání zástupce General Motors, největšího zaměstnavatele v té době.
Ačkoli oba hlasy selhaly, bylo to poprvé, kdy federální Komise pro burzu cenných papírů povolila, aby se otázky sociální odpovědnosti objevovaly na hlasování.
V průběhu osmdesátých let pokračoval pokrok v SRI, zejména v úsilí o ukončení rasistického systému apartheidu v Jižní Africe. Jednotliví a institucionální investoři vytáhli své peníze od společností s operacemi v Jihoafrické republice. Investiční rozhodnutí církví, univerzit, měst a států přesunula mnoho amerických korporací, aby se zbavili svých operací v Jihoafrické republice. To vedlo k ekonomické nestabilitě v rámci Jižní Afriky a přispělo k eventuálnímu kolapsu apartheidu.
V 80. letech
Počátkem osmdesátých let bylo také období, kdy bylo založeno několik vzájemných fondů, které uspokojují obavy sociálně odpovědných investorů. Tyto fondy použily kladné a záporné obrazovky na výběr akcií. Fondy zahrnovaly vyvážené portfólio Calvert Social Investment Fund a Fond Parnas. Obrazovky zahrnovaly základní obavy metodistů - zbraní, alkoholu a tabáku a hazardních her - ale také modernější problémy, jako je jaderná energie, znečištění životního prostředí a zacházení s pracovníky.
90. léta
Do roku 1990 došlo k dostatečnému proliferaci podílových fondů SRI a růstu popularity jako investičního přístupu, což by umožnilo získat index pro měření výkonnosti.
Sociální index Domini, složený ze 400 amerických korporací s velkou kapitalizací, srovnatelných se S & P 500, byl zahájen v roce 1990.
Společnosti byly vybrány na základě širokého spektra sociálních a environmentálních kritérií a poskytly investorům srovnávací měřítko pro měření výkonnosti prověřovaných investic ve srovnání s jejich nekontrolovanými protějšky. Časem by index pomohl vyvrátit argument, že omezením společností, které by mohly zahrnout do svých portfolií, se vyrovnávají s nižšími výnosy než tradiční investoři.
Aktivismus, který vedl k identifikaci konkrétních obrazovek a zapojení dialogu se společnostmi s pochybným chováním společnosti, také poháněl růst komunitních investic, což je další důležitý prvek společensky odpovědného investování. Podpora finančních institucí pro komunitní rozvoj rostla v šedesátých letech jako cesta k řešení rasové nerovnosti.
Aktivisté argumentovali, že investice do fondů CDFI mají pozitivní sociální dopad, což zase tyto peníze přivede na malé podniky a programy bydlení v komunitách s nízkými příjmy. Úvěry byly poskytnuty chudým lidem, kteří je vypláceli zpátky s úrokovou sazbou, což poskytlo investorům návratnost, protože věděli, že jejich peníze byly využívány společensky pozitivně.
Dnešní den
Rychle vpřed do současnosti a vidíme zrychlení pozitivních přístupů k výzvám udržitelnosti, které se objevují jako forma SRI 2.0, včetně Impact Investing , Mainstreaming udržitelných investic a která se nadále vyvíjí.
S problémy, které se nadále projevují z nerovnosti příjmů a bohatství na změnu klimatu, očekávejte, že tyto trendy budou pokračovat a posílit pouze vpřed, zejména pokud strategie udržitelnosti nadále přinášejí finanční hodnotu společnostem a jejich akcionářům.