Kde investovat, když úrokové sazby narostou
Pokud jsou úrokové sazby v historických minimech nebo v jejich blízkosti, moudrý investiční krok je připravit se na zvyšování úrokových sazeb, následovaný konečným posunem nahoru u akcií předtím, než dojde k poklesu ( medvědí trh ).
I když ekonomika může být mírně zdravá, když sazby začínají růst, zvyšující se sazby signalizují počátek konce ekonomického cyklu. Proto je taktický a vyvážený přístup zůstat investován, aby využil pozitivní hybnou sílu v pozdním stadiu, ale také se připravoval na těžší časy, které se skrývají za rohem.
Nejlepší akciové fondy pro rostoucí úrokové sazby
Vzhledem k tomu, že toto je místo pro investory do fondů, neposkytnu vám tipy na konkrétní akcie, které by mohly nakupovat v rostoucím úrokovém prostředí, ale řeknu vám, které kategorie podílových fondů mohou pro vás pracovat. Jednou z takových kategorií jsou růstové akciové fondy . Nejlepší čas investovat do růstových zásob je zpravidla tehdy, když jsou dobové během těchto (zralých) fází hospodářského cyklu dobré. Podívejte se například na příklad: Hospodářství rychle rostlo a většina tržních indexů dosáhla nejvyšší úrovně. Je také důležité poznamenat, že to byl rok před "Velkou recesí" roku 2008.
V roce 2007 dominovaly růstové akcie napříč všemi kapitalizačními akciemi, akciemi se středními čepy a akciemi s malou likviditou (viz můj graf ve článku Value vs. Growth vs. Index ). Časy rychlého růstu se často shodují s rostoucími úrokovými sazbami a strategií investování v dynamice se tato myšlenka zachycuje.
Například v roce 2017, kdy Fed zvyšoval úrokové sazby, rostoucí akciové fondy porazily S & P 500.
Mějte však na paměti, že růst akcií a růst akciových podílových fondů často zaznamenávají větší pokles než širší trh, jakmile začne korekce medvědího trhu.
Nejlepší skladové sektory pro rostoucí úrokové sazby
Když se úrokové sazby zvyšují, ekonomika se obvykle blíží vrcholu (Federální rezervní banka zvyšuje sazby, když se zdá, že ekonomika roste příliš rychle, a tudíž inflace vyvolává obavy). Ti, kteří chtějí načasovat trh se sektory, budou mít za cíl zachytit pozitivní výnosy na vzestupu, zatímco se připravují na ochranu před těžším poklesem, když se trh zastaví (opět, myslím, že do roku 2008).
Obchodníci a investoři proto mohou zvážit odvětví, která mají nejlépe nejlepší výkon (nejmenší pokles cen), když trh a ekonomika směřují dolů. Ty mohou být považovány za typy obranných investic:
- Spotřebitelské zásoby (necyklické) : I když volné (cyklické) zásoby odběratelů obvykle fungují nejlépe v počátečních fázích rostoucích úrokových sazeb, necyklické akcie mohou být dobrým nápadem před hitovými recesemi, což je obtížné odhadnout. Lidé si stále potřebují kupovat své potraviny a nakupovat produkty pro každodenní život, když přijde recese.
- Zdravotní péče : Stejně jako ve sponkách spotřebitelé stále potřebují koupit svůj lék a jdou k lékaři v dobrém i špatném stavu.
- Zlato : Když obchodníci a investoři očekávají zpomalení ekonomiky, mají tendenci se přesouvat do fondů, jako jsou zlaté fondy a ETF, které investují do spolehlivých typů aktiv. Zlato není odvětví, ale je to aktivum, které se daří dobře v nejistých časech a klesajících trzích.
Jako vždy dávám pozor na to, že časování na trhu není pro většinu investorů dobrý nápad. Nicméně stále můžete začlenit některé z těchto nápadů do své výstavby portfolia pro účely diverzifikace.
Odmítnutí odpovědnosti: Informace na těchto stránkách jsou poskytovány pouze pro účely diskuse a neměly by být interpretovány jako investiční poradenství. Za žádných okolností tato informace nepředstavuje doporučení kupovat nebo prodávat cenné papíry.