Definice prospektu podílového fondu a proč to záleží na investorů
Zde je například stručný seznam věcí, které byste mohli najít v prospektu podílových fondů:
- Prospekt o podílových fondech obsahuje popis investiční strategie, kterou bude spravovat správcovská společnost, aby investovala vaše peníze. Některé fondy se řídí hodnotovou investiční strategií , někteří jdou na růst akcií, zatímco jiní mohou používat rizikové strategie zahrnující akciové opce. V dnešní době je oblíbená strategie podílového fondu založená na napodobování indexu, jako je S & P 500 .
- Rozpis historických výdajů zaplacených akcionáři podílových fondů za poslední roky, včetně poplatků za správu, 12b-1 poplatků, prodejního zatížení, poplatků za odkup akcií prodávaných v určitém časovém období a dalších relevantních informací. Může se jednat o drobnosti, jako jsou poplatky účtované převádějícími zástupci za zpracování papírování jménem fondu.
- Dlouhodobé zveřejňování výkonnosti, které srovnává výkonnost podílových fondů s benchmarkem, jako je index Dow Jones Industrial Average . Prospekt podílových fondů může vysvětlit, proč je určitým benchmarkem nejvhodnější srovnání.
- Hlavní rizika, s nimiž se pravděpodobně budete potýkat při investování do konkrétního podílových fondů. Například globální nebo mezinárodní prospekt o podílových fondech pravděpodobně bude věnovat čas vysvětlujícím měnové riziko, možnost zavedení kapitálových omezení společností, nebezpečí války a další úvahy, které jsou méně relevantní (ve většině případů) čistě domácímu vzájemnému fond.
- Nezávislý fond využívá pákový efekt; zda podílový fond půjčuje své vlastní cenné papíry jiným, například krátkým prodejcům, výměnou za příjmy.
- Názvy ředitelů nebo správců, kteří zastupují akcionáře podílových fondů, včetně rozsahu jejich investic do fondu (např. $ 10,0001 až $ 50,000 nebo $ 100,000 +)
- Částka, kterou jsou ředitelé placeni za jejich službu
- Kontrolní osoby a hlavní majitelé fondu, včetně institucí držících cenné papíry jménem skutečných investorů v " názvech ulic "
- Informace o správcích fondů podílových fondů, které vám pomohou určit, zda si myslíte, že mají pověření, zkušenosti a temperament, aby se vypořádali s vašimi penězi
- Rozsah investic, které rozhodují o investiční strategii fondu (správce portfolia nebo členové investiční komise) mají ve fondu samotný, abyste mohli rozhodnout, zda jsou dostatečně vystaveni riziku jejich rozhodnutí (např. "John Smith, hlavní investiční důstojník, má 100 000 až 500 000 dolarů z vlastních peněz investovaných do podílového fondu ABC a 500 000 až 1 000 000 dolarů ze svých vlastních peněz investovaných do podílového fondu XYZ. "
- Míra obratu portfolia , která vám může dát nějakou představu o daňové efektivitě fondu (delší doba držení má tendenci mít za následek odložené daňové závazky, což za určitých okolností může být dobrá věc ).
Jak objednat nebo najít kopii prospektu podílového fondu
Společnosti podílového fondu jsou podle zákona povinny před vámi investovat. Prakticky všechny fondy nyní zpřístupňují svůj prospekt online jako bezplatné stažení. Zní to příliš zjednodušeně, ale můžete vyhledávat v prospektu "[Název fondu zde]" ve svém oblíbeném vyhledávacím nástroji nebo najít oficiální webové stránky o podílových fondech a podívat se kolem, protože určitě budou uvedeny někde poblíž. Většina finančních prostředků si přejete, abyste si je přečetli, protože chtějí, abyste předali vaši hotovost, aby mohli začít platit poplatky , a ujistěte se, že víte, co jste získali a že jste s dohodou spokojeni. V posledních letech mnoho z největších makléřů online akcií zahrnovalo odkaz na prospekt podílových fondů na výsledky výzkumu, které se zobrazují, pokud hledáte symbol tickeru na webu makléře.
Jakmile budete číst několik desítek podílových listů, měli byste začít rozpoznat, co je normální a co není. To je důležité, protože pokud jste moudří, může vám pomoci při budování lepšího portfolia pro vaše potřeby. Přinejmenším budete moci vyhnout se ohavnostem, jako jsou např. Pákové ETF, které nemají místo v portfoliu většiny investorů .
Pro více informací možná budete chtít podívat na Průvodce pro začátečníky k investování do podílového fondu , který poskytuje odkazy na spoustu dalších investičních článků, které jsem v průběhu let napsal.
Balance neposkytuje daňové, investiční nebo finanční služby a poradenství. Informace se předkládají bez ohledu na investiční cíle, toleranci k riziku nebo finanční situaci konkrétního investora a nemusí být vhodné pro všechny investory. Výkonnost v minulosti neznamená budoucí výsledky. Investice zahrnují riziko včetně případné ztráty jistiny.