Měli byste splatit svůj dluh nebo investovat?

Odpověď zní: je to složité.

Společná situace, s níž lidé čelí, rozhoduje mezi splácením dluhu nebo investováním. Oba jsou obdivuhodné a nezbytné.

Vyplácení dluhu znamená snížení stresu, nižší rizika a větší schopnost odolávat osobním nouzovým situacím. Život bez dluhů také usnadňuje hospodářskou recesi nebo depresi a budete mít větší flexibilitu, která může maximalizovat osobní štěstí .

Investování znamená vybudovat rezervu, která může chránit vás a vaši rodinu a poskytnout vám zdroje pasivního příjmu.

Možná je to nejdůležitější, znamená to, že získáte dostatek peněz, abyste mohli pohodlně odejít.

Co bys měl dělat? Teoreticky by nejinteligentnější postup při rozhodování o splácení dluhu a investování měl být srovnání dvou proměnných:

1. Míra úroků po zdanění, které platí na dluh
2. Míra návratnosti po zdanění, kterou očekáváte na vaší investici

Jinými slovy, pokud můžete získat vyšší návratnost svých investic než úroky z vašeho dluhu, měli byste investovat. Jinak byste měli zaplatit zůstatek. Příkladem by byl milionářský investor Warren Buffett, který úmyslně přemístil hypotéku na svůj domov v Omaha v Nebrasce až do posledních desetiletí, protože věděl, že může dát peníze na práci jinde v investičním portfoliu a mnohem více v dlouhodobém horizontu.

Toto však není vždy optimální, jakmile se uvažujete o úpravě rizik . Mnoho finančních plánovačů dnes doporučuje to, co považuji za inteligentnější soubor pokynů, které poskytují to nejlepší z obou světů.

Které dluhy splácejí a které investice do fondu

Navrhuji následující hierarchii:

1. Financujte jakýkoli důchodový účet, který vy a váš manžel / manželka máte v práci, jako je například plán 401 (k) , až do výše libovolných odpovídajících peněz, které obdržíte. U mnoha společností se odpovídající částky pohybují v rozmezí od 50% do 150% z prvního [x]%.

1. Vybudujte svůj nouzový fond ve vysoce likvidním, kontrolním, úsporném, peněžním trhu nebo srovnatelném účtu pojištěném společností FDIC.
2. Pokud splňujete pokyny pro způsobilost, plně financujte Roth IRA jak pro vás, tak i pro manželku, pokud jste manželka. Musíte zkontrolovat limity příspěvků platné v daném daňovém roce. Například v roce 2018 může manželský pár vydělávat méně než 135 000 dolarů v přizpůsobeném hrubém důchodu až 5 500 dolarů ze zisku na jednoho manžela (6 500 dolarů na jednoho manžela, pokud je starší 50 let).
3. Vyplácíte jakýkoli vysoký úvěrový dluh, dluh studentských půjček nebo jiné závazky . Osobně bych pravděpodobně upřednostňoval dluh studentských půjček, protože to může být nejtěžší v bankrotu. Mějte na to, dokud nebudete bez dluhů a nepřestanete je přidávat téměř za všechny náklady.
4. Kroužte zpět a přispějte ke svým účtům 401 (k) vašeho a vašeho manžela až do maximální výše povolené vašeho plánu nebo daňových předpisů.
5. Pokud máte zájem o důchodové spoření, podívejte se na strategii, která zahrnuje používání účtu HSA (Health Savings Accounts) jako jiného typu de facto IRA nad Vaším Roth IRA.
6. Začněte vytvářet majetek v plně zdanitelných makléřských účtech , plánech reinvesticí dividend , přímých účtech podílových fondů nebo dokonce i při nákupu dalších penězotvorných aktiv, které jsou ve vaší oblasti odborných znalostí. Například by investor nemovitostí mohl koupit bytové domy, kancelářské budovy, průmyslové sklady. Alternativně můžete zvážit financování školního plánu 529 pro vaše děti a / nebo vnoučata.

Chováním tímto způsobem dosáhnete několika věcí:

1. Minimalizujete daňový poplatek, což znamená více peněz ve vaší vlastní kapse.
2. Vytváříte značnou ochranu proti bankrotu pro vaše penzijní jmění. Váš penzijní plán sponzorovaný zaměstnavatelem, jako je 401 (k), má podle současných pravidel neomezenou ochranu proti bankrotu, zatímco vaše Roth IRA má od roku 2018 ochranu proti bankrotu ve výši 1 283 025. (To se v dubnu opět upraví až do roku 2019)
3. Snižujete své dluhy v průběhu času. Přichází bod, ve kterém jsou zcela splaceny a váš volný peněžní tok prochází střechou.
4. Do zdanitelných účtů provádíte rizikovější investice pouze tehdy, když jsou splněny všechny vaše další základní potřeby. Například pokud máte spoustu dluhů a malý důchodový účet, pravděpodobně byste neměli investovat do IPO .

Jiný přístup

Jinak není to strašný nápad, abyste byli zcela bez dluhů, a nakreslete linku kolem vašich aktiv, abyste se nikdy nemuseli obávat, že je od vás odnesou.

Znám lidi, kteří se vůbec vyhýbali investicím, dokud nevlastnili svůj vlastní domov, přímo zaplacenou vysokou školu a vybudovali nouzový fond, který pracoval v běžných zaměstnáních po celých dvacátých a na počátku třicátých let. V době, kdy se blížili ke střednímu věku, měli založení, které umožnilo, aby jejich investitivní majetek stoupal, zcela neohraničený finančními požadavky, které se zdály, že pronásledují určité osoby a rodiny na věky. Jinými slovy, jejich odpovědí bylo vždy nejprve splácet dluhy, pak - a až tehdy - začala investovat. A pro mnoho lidí to funguje velmi dobře v dlouhodobém horizontu.

Spodní linie: Jste proměnná, která má vliv

V konečném rozboru mám za to, že ve vašem rozhodnutí musí být zohledněna ekonomika chování. Musíte se rozhodnout mezi investováním a splácením dluhu, s nímž 1. můžete žít, 2. s ním budete pravděpodobně držet, dokud nebude dokončen, a 3. vám umožní dobře spát v noci. Pokud budete pokračovat, měli byste se nakonec dostat do cíle konce hry, který má mít žádný dluh a spoustu skvělých, lukrativních investic poskytujících příjemnou životní úroveň pro Vaši rodinu. S dostatečnou trpělivostí a tvrdou prací je to cíl, který můžete dosáhnout.