Akreditovaný investor Definice, kvalifikace a účel
Určitě je moudré získat znalosti o investování a naučit se základy primárních investičních cenných papírů, jako jsou akcie , dluhopisy a podílový fond . Ale pokud jste jako většina lidí, nemáte tušení, proč by investor potřeboval akreditaci.
Ať už chcete být akreditovaným investorem, nebo si myslíte, že byste mohli potřebovat jeden, je to, co potřebujete vědět.
Akreditovaná definice investora
Akreditovaným investorem je osoba nebo instituce, která splňuje určité požadavky za účelem nákupu cenných papírů, které nejsou nabízeny široké veřejnosti. Konkrétně Komise pro výměnu cenných papírů (SEC) ve své souhrnné definici akreditovaného investora požaduje, aby "společnost, která nabízí nebo prodává své cenné papíry, musí zaregistrovat cenné papíry u SEC nebo najít výjimku z registračních požadavků." Jednou z těchto výjimek je prodej cenných papírů akreditovanému investora.
Kvalifikace akreditovaných investorů
Definice akreditovaného investora SEK je uvedena v pravidle 501 nařízení D. Zde jsou hlavní body této definice, nebo to, o čem se můžeme odvolávat jako kvalifikace akreditovaného investora, v pravidle 501:
- Banka nebo jakýkoli zprostředkovatel nebo obchodník registrovaný podle článku 15 zákona o cenných papírech z roku 1934 nebo jakékoli pojišťovací společnosti podle definice v oddíle 2 (a) (13) zákona;
- Investiční společnost registrovaná podle zákona o investičních společnostech z roku 1940 nebo společnosti pro rozvoj podnikání, jak je definována v oddílu 2 písm. A) bodu 48 tohoto zákona;
- Investiční společnost pro malé podniky, která byla licencována americkou administrativou pro malé podniky podle § 301 písm. C) nebo d) zákona o investici na malé podniky z roku 1958;
- Plán založený a udržovaný státem, jeho politickým pododdělením nebo jakoukoli agenturou nebo nástrojem státu nebo jeho politickým pododdělením ve prospěch svých zaměstnanců, pokud má tento plán celkový majetek vyšší než 5 000 000 USD;
- Plán zaměstnaneckých požitků ve smyslu zákona o zajištění důchodového zabezpečení zaměstnance z roku 1974, jestliže investiční rozhodnutí je provedeno fiduciářským plánem, jak je definováno v § 3 odst. 21 tohoto zákona, který je bankovním, spořitelním a úvěrovým sdružením, pojišťovnou nebo registrovaným investičním poradcem, nebo pokud plán zaměstnaneckých požitků má celkový majetek přesahující 5 000 000 USD, nebo pokud se jedná o samostatný plán s investičními rozhodnutími prováděnými výlučně osobami, které jsou akreditovanými investory.
Pro zjednodušení výše uvedeného může být akreditovaným investorem zpravidla bankovní, zprostředkovatelský, registrovaný investiční poradce (RIA) , některé penzijní plány sponzorované zaměstnavatelem a některé důvěry .
Chcete-li být akreditovaným investorem na individuální úrovni, musí člověk mít za poslední dva po sobě jdoucí roky roční příjem 200 000 dolarů nebo 300 000 dolarů na společném základě a být schopen prokázat, že tato úroveň příjmů bude pokračovat. Jeden může být také považován za akreditovaného investora, pokud má čistou hodnotu přesahující 1 milion dolarů, a to buď jednotlivě, nebo společně se svým manželem.
SEC rovněž umožňuje jednotlivcům, kteří jsou generálním partnerem, výkonným ředitelem nebo ředitelem emitenta neregistrovaných cenných papírů.
V některých případech, pokud osoba může prokázat vzdělání a zkušenosti s neregistrovanými cennými papíry, mohou být považováni za akreditovaného investora.
Jaký je účel akreditovaných investorů?
Jak si můžete představit, existuje mnoho složitých pravidel, předpisů a vrstev papírování pro prodej cenných papírů pro obecnou investující veřejnost. Abychom to mohli obejít a ubytovat velké finanční instituce, SEC umožňuje zvláštní výjimky. Vzhledem k tomu, že akreditovaní investoři musí splňovat rigidní standard, který vyžaduje rozsáhlé znalosti a zkušenosti na kapitálových trzích, SEC může uvolnit některé z jejich přísných pravidel pro prodej cenných papírů. Jinými slovy, hlavním účelem SEC je chránit běžného investora a umožnit osvobození od akreditovaných investorů přinejmenším vytvořit dostatečnou a ochrannou vrstvu mezi potenciálně složitými investičními cennými papíry a všeobecnou investující veřejností.
Odmítnutí odpovědnosti: Informace na těchto stránkách jsou poskytovány pouze pro účely diskuse a neměly by být interpretovány jako investiční poradenství. Za žádných okolností tato informace nepředstavuje doporučení kupovat nebo prodávat cenné papíry.