Definice vzájemných fondů
Vzájemné fondy jsou investice, která umožňuje skupině investorů spojit své peníze a najmout správce portfolia. Manažer investuje tyto prostředky (aktiva fondu) do akcií, dluhopisů nebo jiných investičních cenných papírů (nebo kombinace akcií, dluhopisů a cenných papírů).
Správce fondu poté pokračuje v nákupu a prodeji akcií a cenných papírů podle stylu dané prospektem fondu.
Poplatky ze vzájemných fondů
Všechny podílové fondy účtují poplatky za provozování a správu fondu. Správní poplatky platí společnosti (nebo správci) fondu, aby spravovaly fondy. Některé finanční prostředky rovněž účtují investorům předem poplatek / zátěž z prodeje, když si poprvé koupí akcie ve fondu, zatímco ostatní fondy účtují za prodej akcií fondů zpětné náklady ( podmíněný odložený prodejní poplatek ). Tam jsou také fondy, které nemají žádný prodejní poplatek a tito jsou známí jako "no-zatížení fondy." 12b-1 poplatky jsou uloženy některými prostředky na pokrytí marketingových a distribučních nákladů. Existují také různé třídy akcií fondů, které se liší ve struktuře poplatků podle třídy (třída A, třída B , třída C apod.).
Struktura vzájemných fondů
Z technického hlediska jsou podílovými fondy "otevřené" fondy - jeden ze čtyř základních typů investiční společnosti.
Uzavřené fondy , fondy obchodované na burze a investiční fondy jsou tři další typy. Vzhledem k tomu, že investiční společnosti jsou vzájemné fondy regulovány podle zákona o investičních společnostech z roku 1940.
Regulace vzájemných fondů
Regulace podílových fondů ve srovnání s jinými společnými investičními možnostmi (myslet: hedgeové fondy ) je rozsáhlá.
Vzájemné fondy musí splňovat přísný soubor pravidel, které jsou monitorovány Komisí pro cenné papíry a burzy . Společnost SEC sleduje dodržování zákona o investičních společnostech z roku 1940, jakož i dodržování jiných federálních pravidel a předpisů. Od svého vývoje zajišťuje regulování podílových fondů investorům důvěru v investiční strukturu.
Diverzifikace vzájemných fondů
Krása vzájemných fondů spočívá v tom, že můžete investovat několik tisíc dolarů do jednoho fondu a získat okamžitý přístup k diverzifikovanému portfoliu. V opačném případě, abyste diverzifikovali své portfolio, možná budete muset nakupovat jednotlivé cenné papíry, což vás vystavuje většímu riziku a obtížím.
Dalším důvodem investování do vzájemných fondů je jejich dodržování základního principu investování: Neumísťujte všechna vajíčka do jednoho koše. Jinými slovy, mnoho různých typů investic do jednoho portfolia snižuje riziko ztráty z jakékoliv z těchto investic. Například pokud vložíte všechny své peníze do akcií jedné společnosti a tato společnost podá bankrot , ztratíte všechny své peníze. Na druhou stranu, pokud investujete do podílových fondů, které vlastní mnoho různých akcií, je větší pravděpodobnost, že vaše peníze budou časem růst.
Přinejmenším bankrot jedné společnosti neznamená, že ztratíte celou svou investici.
Profesionální správa peněz ve společných fondech
Mnoho investorů nemá prostředky ani čas na nákup jednotlivých akcií . Investice do jednotlivých cenných papírů, jako jsou akcie, nejenže čerpají prostředky, ale značné množství času. Naopak, manažeři a analytici podílových fondů se každé ráno probudí věnovat svůj profesionální život výzkumu a analýze svých podílů a potenciálních držení svých finančních prostředků.
Rozmanitost vzájemných fondů
Existuje mnoho typů a stylů podílových fondů. Existují akciové fondy , dluhopisové fondy , sektorové fondy , fondy peněžního trhu a vyvážené fondy . Vzájemné fondy vám umožňují investovat na trhu, ať už věříte v aktivní správu portfolia (aktivně spravované fondy) nebo raději koupíte segment trhu bez jakýchkoli zásahů manažera (pasivní fondy a indexové fondy ).
Dostupnost různých typů finančních prostředků vám umožňuje vytvářet diverzifikované portfolio s nízkými náklady a bez obtíží.