Proveďte rozhodnutí o velkém portfoliu dříve, než vám emoce mohou ovlivnit
Opravdu by to mohlo znít trošku, ale prohlášení o investiční politice není nějaké kreativní psaní, které můžete pokrčit - je to vážné podnikání. Případová věc: Pokud někdy získáváte vážné bohatství, je pravděpodobné, že budete pravděpodobně vytvářet individuálně spravovaný účet, než investovat prostřednictvím podílových fondů nebo indexových fondů .
Jedna z prvních věcí, kterou budete dělat, je sedět se zástupcem firmy dohlížet na vaše majetek a promluvit si s ním nebo ji, když vyplníte společně prohlášení o investiční politice, které používají k vnitřnímu vedení svého rozhodovacího procesu, když nakupují nebo prodávat investice pro vás.
Vyjměte kus papíru, uchopte pero a připravte se na několik poznámek. Přemýšlejte nad těmito skutečnostmi v nadcházejících dnech a týdnu, a pak odložte čas, abyste skutečně dokončili prohlášení o konečné investiční politice, které kontrolujete čtvrtletně, pololetně, každoročně nebo dvakrát za rok, abyste se ujistili, že jste stále na cestě.
Tím, že budete rozhodovat, když jste klidní a svět je v pořádku, nebudete tak pokoušeni, abyste se ztratili, když v ulicích probíhá krev, a televizní novináři bez dechu křičí o Dow Jones Industrial Average a S & P 500 .
Definujte své cíle
Co přesně chcete, aby vám vaše peníze dělaly?
Proč investují na prvním místě? Musíte přiřadit bohatství k práci . Začněte tím, že budete sedět a být upřímný sami o svých cílech. Můžete například říci:
- Chci portfólio, které generuje dividendy, úroky a nájemné ve výši 5000 dolarů před zdaněním za měsíc do doby, kdy mi je 62 let, abych je mohl kombinovat s příjmy ze sociálního zabezpečení a žít pohodlně.
- Chci nechat nejméně 100 000 dolarů za dědictví každé z mých dětí a vnoučat, případně ve fondu, který je rozděluje jim jako skupina ve stejných splátkách po dobu tří let, takže je nevyčerpávají na jednom místě nebo na jednom místě jednou.
- Chci spát dobře v noci, i když to znamená, že mé peníze mám trochu pomaleji, než by asi měla. Emocionální kompromis stojí za to.
U prvních dvou položek můžete určit finanční částku, kterou budete potřebovat k vyčlenění, stejně jako složenou míru, kterou budete muset vydělat na stávajícím majetku, abyste dosáhli vašich cílů. Nebojte se, není to tak těžké, jak to zní. Ve skutečnosti, pokud si přečtete můj článek o dvou hodnotách časové hodnoty peněz, jste již provedli alespoň pár těchto výpočtů, aniž byste si to uvědomili.
Nastavte limity alokace aktiv
Poté, co zvážíte, jaká dobrá návratnost je pro každou z různých tříd aktiv, musíte nastavit rozdělení aktiv způsobem, který vám umožní splnit vaše cíle během stanoveného časového rámce.
Můžete například říci:
- Budu vždy bez výjimky udržovat nejméně 10% své osobní čisté hodnoty v hotovosti a peněžních ekvivalentech, takže pokud se svět rozpadne, nemusím si dělat starosti s nákupem potravin, plynu nebo léků. Tyto peníze nemusí získat návratnost. Jistě, udržet krok s inflací je ideální, ale nejde o hlavní zájem. Je to rezerva; moje kotva na vítr. (Chcete-li se dozvědět více, přečtěte si " Kolik peněz mám držet ve svém portfoliu? ")
- Budu vždy bez výjimky držet nejméně 20% až 40% portfolia ve vysoce kvalitních, blue-chip akcích, které vyplácejí dividendy , a to i v případě, že akciový trh se zhroutí o 50% nebo více. Jedná se o giganty domácího a mezinárodního obchodu, které tvoří páteř globální ekonomiky. Mohly by se zdát nudné a zdá se, že nemusely růst tak rychle jako nějaká další velká věc, ale můžou udělat práci, zatímco mi dávají klid, protože by měly být vždy od desátku nebo dvacet let bez ohledu na to, prozatímní volatility .
- Budu držet nejméně 20% svého portfolia v přímo vlastněných, penězotvorných nemovitostech v mém rodném městě. Bude to záložní bydliště, pokud se budu muset přestěhovat z domova a dole, nabízející přidanou dimenzi užitečnosti. Příjmy z pronájmu mi pomohou financovat mé ostatní investice a její nízká korelace s výnosy na akciovém trhu mi dává jistou míru bezpečnosti, kterou bych jinak neměl rád.
Budete muset zpracovat podrobnosti, ale přijít na správný mix pro váš životní styl vám může pomoci vyhnout se nacházet v špatné situaci.
Zavést mechaniku spouštění portfolia
Musíte se rozhodnout:
- Jak často budete vyhodnocovat vaše portfolio, abyste se ujistili, že jste v rámci svých předem stanovených limitů a zasáhli vaše sloučení plotů.
- Investiční filozofie, kterou použijete k přidání nových cenných papírů nebo fondů do vašeho portfolia (např. Když jsme hovořili dříve o konzervativním modré čipy buy-and-hold), můžete říci: "Budeme se zabývat pouze akciemi, které zvýšily své dividendy nejméně 15 let za sebou "a projít několika dalšími testy a stará škola Benjamin Graham zásadní investování).
- Jak budete pravidelně vyvažovat své podíly nebo zda vůbec vyvažujete.
- Doba měření, kterou použijete k určení, zda je vaše strategie na správné cestě. (Poznámka: Je-li mi odpuštěno, všechno méně než 5 let je zcela idiotické.) Akademické důkazy o tom jsou jasné.Pokud budete porovnávat své portfolio s benchmarkem měsíčně nebo dokonce každoročně před 60- měsíční přírůstky, pravděpodobně uděláte něco hloupého.)
Závěrečné myšlenky o psaní vašeho IPS
Ujistěte se, že jste napsali, podepsali a uvedli své prohlášení o investiční politice tak, abyste byli zodpovědní. Pokud říkáte, že nechcete, aby jednotlivé akcie nebo dluhopisy přesáhly 5% svého portfolia, dodržujte pokyny.
Pokud si ponecháte určitou částku v nezdanitelných komunálních dluhopisech jako nouzový fond, udělejte to. Přemýšlejte o tom jako o rovnocenném portfoliu dohody o prenatální smlouvě, pouze mezi vámi a vašimi penězi. Je mnohem jednodušší rozhodovat klidně předem, když je to všechno víno a růže.