Aktuální úrokové sazby Federálního rezervního fondu

by Kimberly Amadeo

Dnešní sazba Fed Funds je 1,75 procent

Aktuální míra federálních fondů je 1,75 procent. Federální rezervní systém naznačil, že v roce 2018 zvýší sazby na 2%, 2,5% v roce 2019 a 3% v roce 2020. Tato míra je rozhodující pro stanovení ekonomického výhledu USA .

Recese v roce 2008 způsobila, že Fed snížila svou referenční sazbu na 0,25 procent. To je skutečně nulové. Zůstala tam sedm let až do prosince 2015, kdy Fed zvýšil úrokové sazby na 0,5 procenta. Úroková sazba krmných fondů kontroluje krátkodobé úrokové sazby. Mezi ně patří základní úroková sazba bank, úrokové sazby Libor , půjčky nejvíce upravitelné a úročené a úrokové sazby plateb kreditní kartou.

01 FOMC zvýšila sazbu na 1,75 procent

Federální výbor pro otevřený trh navýšil úrokovou sazbu na čtvrtletí na 1,75 procenta 21. března 2018. t

Prvotní nárůst Fedu po recesi byl 15. prosince 2015, kdy to zvýšilo na 0,5 procenta. Fed poté zvýšil sazbu takto:

Na 0,75 procenta dne 14. prosince 2016.
Na 1,0 procenta v březnu 2005, 2017
Na 1,25 procenta dne 14. června 2017.
Na 1,5 procenta dne 13. prosince 2017.

Fed se v roce 2013 dokončil snižování svého programu kvantitativního uvolňování . Jednalo se o masivní expanzi nástroje pro operace na volném trhu Fedu. Fed má na svých knihách QE ještě 4 biliony dluhů. V říjnu 2017 začala dluh klesat.

02 5 kroků, které vás ochraňují před rostoucími úrokovými sazbami

Vyšší sazby Fedu ovlivňují vaše úspory, nákupy a půjčky. Zde je pět věcí, které můžete udělat právě teď, abyste ochránili své finance.

03 Jak Fed mění měnovou sazbu Fed Funds

FOMC na svém pravidelném zasedání stanovuje cíl pro úrokovou sazbu. Banky si navzájem ukládají tuto sazbu, když si navzájem půjčují finanční prostředky. Jedná se o půjčky, které si banky vzájemně poskytují, aby splnily požadavek na rezervy Fedu. Technicky, banky stanovily tyto sazby, nikoliv Federální rezervu. Banky však obvykle dodržují jakou míru stanoví Fed jako svůj cíl.

04 Jak funguje Fed Funds Rate

FOMC je zaměřena na specifickou úroveň úrokové sazby. Tato sazba přímo ovlivňuje ostatní krátkodobé úrokové sazby, jako jsou vklady, bankovní úvěry, úrokové sazby platebních karet a hypotéky s nastavitelnou sazbou. Tím, že Fed snížila úrokovou sazbu krmiva tak dramaticky během finanční krize v roce 2008 , držel prostředky pro banky. Označila finančním trhům, že se bude rozhodovat, že bude fungovat.

05 Jak jsou stanoveny jiné úrokové sazby

Úroková sazba je nejvýznamnějším ekonomickým indikátorem na světě. Jeho význam je psychologický i finanční. Jediné dvě sazby, které přímo ovlivňují, jsou totiž primární úroková sazba a hypotéky s nastavitelnou sazbou . Výnosnost desetileté dluhopisové směnky určuje běžné sazby hypoték . Zjistěte, jak oba pracují v řízení recese a inflace .

06 Historická úroková sazba fondu

Fed snížil sazbu o půl bodu na 0,25 procenta dne 16. prosince 2008. To byla desátá sazba snížená o něco více než rok. Předchozí útržky zahrnují:

18. září 2007: snížení o 1/2 bodu na 4,75 procent.
31. října 2007: snížení o 1/4 bodu na 4,5 procent.
11. prosince 2007: snížení o 1/4 bodu na 4,25 procent.
22. ledna 2008: snížení o 3/4 bodu na 3,5 procenta.
30. ledna 2008: snížení o 1/2 bodu na 3%.
18. března 2008: snížení o 3/4 bodu na 2,25 procent.
30. dubna 2008: snížení o 1/4 bodu na 2%.
8. října 2008: snížení o 1,5 bodu na 1,5 procent.
29. října 2008: 1/2 bod snížení na 1 procent.

Agresivní expanzivní měnová politika Fedu byla potřebná k řešení finanční krize v roce 2008 .

07 Jak Fed zasáhl během finanční krize

V srpnu 2007 se banky obávaly, že si půjčí navzájem fondy, což způsobí, že sazba Libor stoupne. Fed se původně snažil uklidnit tuto paniku přidáním finančních prostředků do diskontního okna a doufal, že to obnoví likviditu a důvěru na finančních trzích. Když to nefungovalo, Fed si uvědomil, že je potřeba snížit sazbu placených prostředků. Do roku 2008 Fed vyprostil Bear Stearns , koupil společnost AIG a poskytl bankám téměř neomezené finanční prostředky, aby zabránil kolapsu globálního finančního trhu.

08 Historické sazby LIBOR

Poté, co Fed odvedl Bear Stearns, myslel si, že krize skončila. V dubnu 2008 se míra Libor začala lišit od sazby fondů podléhajících dani. Fed snížil sazbu finančních prostředků, ale Libor pokračoval v růstu. Navzdory ujištění Fedu banky nadále panicovaly a nebyly ochotné půjčovat si navzájem. Měli strach, že budou přijímat subprime hypotéky jako záruku. Do října 2008 byla úroková sazba 1,5%, ale Libor činil 4,3%. Byla to finanční krize roku 2008.

09 Nízké úrokové sazby vytvářejí bubliny aktiv namísto inflace

Mnoho lidí se obávalo, že stimulační programy Fedu vytvoří inflaci. Ale nedělalo to, protože Fed zranil většinu programů, které vedly největší světovou ekonomiku od kolapsu. Také načrtla plán na absorbování peněz, které Fed čerpal do bank od srpna 2007. Namísto toho Fedovy politiky vytvořily bubliny aktiv v komoditách, které nejsou měřeny indexem spotřebitelských cen . Patří mezi ně dluhopisy, zlato, akcie a dolar.

10 Základním prvkem hypoteční krize

Prvním krokem k nastávající recesi byl trh s bydlením, kdy se hypotéky s rizikovými hypotékami začaly prodlužovat. Během boomu s nemovitostmi byly poskytnuty hypotéky na dlužníky se sníženou úvěrovou historií. Tyto hypotéky byly skryty v balíčcích, které banky převádějí na sekundárním trhu. Hedžové fondy , banky a další investoři je koupili a mysleli si, že jsou to solidní investice, protože ratingové agentury jako Standard & Poor's to říkaly.

Když dlužníci selhali, finanční firmy jako Lehman Brothers zkrachovaly. To způsobilo paniku, protože nikdo skutečně nevěděl, jak velký je problém.

11 Operace Twist nepomohla k bydlení

Operace Twist byla program ve výši 400 miliard dolarů, který měl podpořit trh s bydlením a hospodářský růst. Ale udělal to? Fed koupil miliardy hypotečních cenných papírů od bank. Po vyspělosti Fed koupil více. To je dobré. Druhá část operace Twist - "twist" - byla navržena tak, aby udržovala dlouhodobé úrokové sazby nízké. Fed prodal krátkodobé pokladniční poukázky, které držel, s využitím výtěžku k nákupu dlouhodobých pokladních poukázek a dluhopisů.

Bohužel se Fed nezabýval skutečným problémem s bydlištěm: masivní uzavření trhu v potrubí. Nemůže vytvářet poptávku a nikdo nechce koupit dům, pokud vědí, že se nezvýší. Z tohoto důvodu byla Fedova operace Twistová jako vytlačování řetězce a nepomohlo k bydlení.

12 Inflace Často kladené otázky

Bývalá předsedkyně Fed Ben Bernanke uvedla, že hlavní rolí centrální banky je kontrolovat očekávání inflace ze strany veřejnosti. To znamená, že v zdravé ekonomice by Fed měl spíše vyšší úrokové sazby, aby potlačil inflaci. To činí ochotu Fedu snížit tak rozhodně mnohem dramatičtější sazbu krmných prostředků. Zjistěte, jak vás inflace ovlivňuje a jak Fed spravuje.